《How to Retire》（书名《如何退休》）的作者克里斯汀·本茨，是晨星的理财总监。她采访了很多理财专家，也研究了不少真实的退休案例，最后写成了这本“退休幸福指南”：搞定财务只是起点；真正需要规划的，是目标感、健康、人际关系、生活节奏，还有内心的满足感。

“四桶法”规划退休金

你可能也会好奇，退休金到底该怎么规划？书里有一个实用的“四桶法”：

现金桶：1至2年内要用的钱，比如银行活期、短期理财；

中期桶：5至8年内要用的钱，比如债券基金；

增长桶：10年以上才动用的钱，用来投股票等高增长资产；

护理桶：专门预留出来，用于将来的医疗和长期照护支出。

把钱放在不同的桶里，好处是什么呢？当你要用钱的时候，无论市场表现如何，你都不用急着卖股票和基金变现。可以先从现金桶和中期桶里取钱，生活和投资的节奏不会乱。

举个简单例子：假设你一年开销是10万元，那现金桶就要留20万。第一年用了10万，第二年就从中期桶或增长桶补回来。这个“补桶”的动作，建议每年做一次。

书里还给了一个参考比例：现金桶：2年生活费；中期桶：8年生活费；增长桶：20年生活费。当然，你可以根据自己的风险偏好做调整，越求稳的人，现金和中期桶就越多一点。

退休后花钱比你想得更复杂

4%,被认为是“安全提取率”，指的是每年从投资组合里提取4%的资金作为生活费。

比如你有250万，每年可以提10万，理论上能撑30年。

但要是市场大跌、资产缩水怎么办？作者推荐了一个更稳妥的做法：设置上下限的动态提取率。比如：设置基准提取率为4%，上下浮动10%（即3.6%~4.4%）：

市场不好——提取少一点（例如从10万降到9万）

市场好——奖励自己多一点（比如10万提高到11万）

这种方法比固定死提4%更灵活，也更贴近现实。不管行情好坏，你都能做到“花得安心”。

而且研究发现，退休支出并不是一条直线。美国学者David Blanchett总结出一条“退休支出微笑曲线”：刚退休那几年，支出反而更高；中后期因为生活变简单，支出下降；但最后几年，医疗和照护支出又会上升。所以，保留一些支出的弹性，还是挺有必要的。

自由老去，有三个关键词

很多人以为退休后就自由了，但真正自由，是你过得有节奏、身体扛得住，还有人能陪你一起走下去。书中有3个关键词，反复出现：健康、目标感、社交关系。

（1）健康是最大的底气

退休之后，身体就是本钱。哪怕钱够了，健康不行也很难安心。除了养成好的生活习惯、定期体检，作者还建议你在财务上做些准备，她把65岁后常见的健康支出分为三类：

常规医疗：比如看病吃药，社保或商业保险基本能覆盖；

牙齿、视力和听力：年纪大了容易出问题，但很多保险不包，建议提前预留一笔小额应急基金；

长期护理：比如失能照护，可以考虑长期护理险或设立一个专用的“护理基金”。

虽然不一定用得上，但真要用时，这笔钱就能“救场”，不至于拖垮家庭。

（2）目标感，是每天起床的理由

“目标”不一定是大梦想，而是你愿意为之花时间的小事：跳广场舞、学插花、做志愿者、每天读书20分钟……这些事会给生活带来节奏感和满足感。

你可以提前给自己写个“退休日历”，想想：以后我每天要怎么过？

（3）人际关系，也要早早投资

作者认为，人际关系也值得像理财一样用心经营。研究发现，维持3—4位亲密朋友，是提升幸福感和健康的关键。

另外，还有一个常见误区：很多人把房子当作唯一的核心资产，但忽视了股票、基金等更有流动性和增长性的配置。一旦遇到下行周期，房子不好卖、变现慢，财务弹性就不足了。

她送给每一位读者两句话：正确规划——想清楚目标、风险偏好，做适合自己的资产配置；尽早行动——别等快退休时再临时抱佛脚，越早越从容。